Для этого нужно купить 100 сентябрьских опционов пут со страйком в 2000 грн. по цене 15 грн. (покупал вне денег 4 августа) и имея цену в стакане на продажу 250 грн. И видя что маркет мейкеры не выполняют свою функцию ВООБЩЕ (в стакане на продажу 1 лот) решить экспирировать опцион. И после дневного клиринга биржа списывает тебе всю премию последнего клиринга и ты остаешься с прибылью в 7000 грн от закрытия по рынку 100 фьючерсов по 2000 грн. Итак имеем прибыль в 7000 грн вместо 23500 грн, от прироста стоимости опциона. Как Вам такая ликвидность, такие правила, такие маркет-мейкеры???
Здорово...
Вопрос - зачем я должен терять большую часть прибыли из-за таких условий торговли?
Для этого нужно купить 100 сентябрьских опционов пут со страйком в 2000 грн. по цене 15 грн. (покупал вне денег 4 августа) и имея цену в стакане на продажу 250 грн. И видя что маркет мейкеры не выполняют свою функцию ВООБЩЕ (в стакане на продажу 1 лот) решить экспирировать опцион. И после дневного клиринга биржа списывает тебе всю премию последнего клиринга и ты остаешься с прибылью в 7000 грн от закрытия по рынку 100 фьючерсов по 2000 грн. Итак имеем прибыль в 7000 грн вместо 23500 грн, от прироста стоимости опциона. Как Вам такая ликвидность, такие правила, такие маркет-мейкеры???
Здорово...
Вопрос - зачем я должен терять большую часть прибыли из-за таких условий торговли?
А Вы не забыли учесть положительную вариационку за все дни начиная с 4-го августа? На счет маркетмейкеров Kar@puz прав, надо было позвонить в Олму.
Вариационку не забыл учесть - но экспирация это оплаченное мною право ежиножды, но никак не два раза. А то получается я уплатил премию при покупке опциона и мне ее списали второй раз при экспирации. Экспирация и закрытие по рынку должно отличатся на% но не как в разы..
Вариационку не забыл учесть - но экспирация это оплаченное мною право ежиножды, но никак не два раза. А то получается я уплатил премию при покупке опциона и мне ее списали второй раз при экспирации. Экспирация и закрытие по рынку должно отличатся на% но не как в разы..
При покупке опциона Вы премию не уплачиваете. Каждый клиринг Ваша позиция приводится к рынку и Вам начисляется или списывается вариационная маржа. Только при экспирации опционов с Вас списывается премия по опциону, т.к. Ваша позиция на покупку закрывается по цене 0. Таким образом на момент вчерашнего вечернего клиринга сумма положительной вариационки для каждого контракта должна была составить 111 - 15 = 96 грн.(вчерашняя теор. цена пута 2000 = 111 грн.). Сегодня при экспирации Ваша позиция на покупку была закрыта по цене 0 и с Вас списалась вариационка в размере 111 грн., т.е. всего с Вас списалось 15 грн. (96-111=-15). В тот же момент Вам начисляется вариационная маржа по фьючерсу в размере 179 грн. на каждый контракт (2000 - 1821 (РЦ дневного клиринга)). Т.е. прибыль на один контракт составляет 164 грн.. Дальше все зависело от Вас.
Списалось на 10 контрактов 15*100 = 1500 грн. в клиринг в 13-03, а в 13-04 у меня была позиция во фьючерсе после экспирации опционов -100 контрактов(короткая позиция) по цене 2000 грн. Я закрыл по маркету фьючерс по цене 1836 Итого должно было в вариационку упасть (2000-1836)* 100 = 16400 грн. НО ничего в вариационку НЕ упало. А было в графе Накопленный доход около 7000 грн. Сделка по фьючерсу мне НЕ принесла 16400 грн. Вопрос - ПОЧЕМУ????
PS. Все это я подниму в отчетах и будем разбираться...
Станислав объяснил мне особенности маржируемых опционов - оказывается прибыль моя была распределена в вариационнке на каждый день. Поэтому правильно считать пибыль после экспирации нужно так - берем результат из накопленого дохода прошедшей клиринговой сессии ПЛЮС (этого я не учел, спасибо Трищ Станиславу ) вариационка по опционной позиции за весь период сделки. В итоге я и выхожу на свой доход. Респект за терпение Станиславу...
